세계시장 75%, 주요 6개 시장서 현대차가 도요타에 판매량 앞서
내수 불안, 노조특근 등 국내 상황이 현대차 실적 상승에 변수 될 것

현대자동차그룹과 일본의 도요타 자동차가 세계 주요 시장에서 맞붙어 치열한 경쟁을 벌이고 있다. 도요타는 일본정부의 양적 완화 정책에 힘입어 주가가 크게 상승했지만 판매실적은 오히려 하락했다. 반면, 현대차는 주가는 소폭 하락했지만 세계 6대 자동차 시장에서 도요타를 앞선 실적을 보였고 하반기에는 해외 실적에 힘입어 오름세를 유지할 것으로 보인다. 하지만, 내수시장 위축과 환율문제, 주간 2교대 정착과 노조특근 거부 등 산적한 문제가 향후 성장세에 영향을 미칠지 주목된다.

25일 현대차그룹과 도요타자동차 등에 따르면 세계시장의 75%를 차지하는 미국, 중국, 유럽, 브라질, 인도, 러시아 시장에서 양사의 본격적인 경쟁이 시작됐다. 특히, 올 1∼2월 실적은 현대차와 기아차를 합한 현대차그룹이 도요타자동차에 앞선 것으로 나타나며 자동차 업계의 새로운 지형도가 그려지고 있다.

▶ 세계 주요 6개 시장에서 현대자동차그룹과 도요타자동차의 1~2월 판매 실적 비교 /표=KB투자증권

전통적인 자동차 강국인 미국에서 현대·기아차는 지난 1∼2월 17만3831대를 판매해 0.3%의 낮은 성장률을 보였다. 반면 도요타는 32만4102대를 판매해 14.1%의 높은 성장률을 기록했다. 판매량에서는 도요타가 앞섰지만 내실을 따져보면 반대의 현상이 보인다. 현대차그룹은 2개의 공장을 가동해 이룬 성과지만 도요타는 5개의 공장을 가동한 결과다. 결국, 현대차그룹이 효과적인 장사를 한 셈. 그러나 국내에서 생산해 수출하는 물량이 노조의 특근거부 등으로 차질을 빚으며 추격의 발판이 약해졌다.

자동차 애널리스트 신정관 박사는 “미국은 지난해 픽업트럭과 CUV 수요가 많았다”며 “도요타는 픽업트럭을 보유해 실적 개선에 도움이 됐다”고 분석했다. 현대차그룹에 대해서는 “픽업트럭이 없는 것이 현대차의 약점으로 지적됐지만 3∼4월 이후 투싼, 싼타페, K7과 제네시스, K3 등 신차를 선보이며 실적이 향상될 것으로 보인다”고 전망했다.

판매규모에서 세계 1위로 올라선 중국에서는 현대차그룹의 성적이 도요타를 크게 앞질렀다. 현대·기아차는 1∼2월간 26만8929대를 판매해 도요타의 10만8800대와 차이를 벌렸다. 지난해 중국은 반일감정으로 도요타, 닛산, 혼다 등의 일본 브랜드 판매가 크게 감소했고 현대차그룹은 신공장을 증설하고 아반떼의 중국 모델 ‘랑둥’ 등을 투입하며 시장을 공략해 도요타에 2배 넘는 성적을 기록했다.

신흥 시장에서도 현대차그룹과 도요타는 맞붙었다. 최근 수입차에 대한 공업세를 차 값의 30%까지 올린 브라질은 자동차 업계가 공장을 건설하며 공략에 나선 신흥시장이다. 또한, 회사마다 갖는 의미도 남다르다. 도요타는 1958년 브라질 상파울루에 첫 해외 공장을 건설했고 현대차그룹은 도요타에게 제2의 안방인 브라질 공략에 성공한 지역이다. 현대차는 지난해 11월 공장 준공 이후 올 1월 시장 점유율을 7.5%까지 끌어올렸다. 전통적 강자인 크라이슬러, 폴크스바겐, GM, 포드에 이어 5위 업체로 급상승했다. 반면 도요타는 4.5%를 유지하며 부진한 실적을 보였다.

▶ 브라질에서 신차 경쟁을 벌인 현대차 HB20(좌)과 도요타 에티오스. /사진=KB투자증권, 언론사

신차 경쟁에서도 현대와 도요타가 맞붙었다. 현대차는 브라질 전략 차종 HB20을 선보이며 ‘2013 브라질 올해의 차’에 선정됐다. 브라질 올해의 차는 지난 50년간 피아트, 폴크스바겐, GM이 독식했던 상이라 현대차의 수상은 의미가 있다. 반면, 도요타는 애초 인도에 출시하려고 개발한 ‘에티오스’를 브라질에 내놨다가 언론의 호된 질타를 받았다. 판매량에서도 지난해 9월 동시에 생산을 시작한 HB20과 에티오스가 각각 2만7864대와 2만594대를 기록해 현대차의 승리로 나타났다. 브라질 시장은 현대차그룹 기준으로 판매량 3%에 불과한 시장이지만 대부분의 자동차 업체가 신규 공장을 건설해 신규차종으로 진검승부를 벌이는 상황이라 현대차의 선전은 의미가 남다르다.

러시아 시장에서는 현대차그룹이 지난 1∼2월 4만9948대를 판매해 1.6% 성장했지만 도요타는 1만6841대로 18.3% 하락했다. 현대/기아의 러시아 시장 점유율은 12% 수준으로 도요타의 5%에 크게 앞섰다. 러시아에서는 르노-닛산이 현지업체 라다를 인수하며 30% 시장을 가져가며 현대차그룹은 3위권에 랭크됐다.

기아자동차가 아직 진출하지 않은 인도 시장에서도 현대차는 도요타에 앞섰다. 현대차는 올 1∼2월 6만8304대를 판매하며 도요타의 2만6085대 보다 많은 판매량을 기록했다. 일본 차 스즈키가 42%를 차지하는 인도에서는 현대차그룹이 15%를 차지하며 2위를 달리고 있고 도요타는 6%로 인도의 타타자동차(9%)의 뒤를 잇고 있다.

최악의 경기를 보이는 유럽에서는 1∼2월 실적을 기준으로 현대차가 영국과 프랑스에서 각각 29.5%, 30.7% 판매증가를 보이며 현대기아 총합 9만4246대를 판매하며 성장세를 기록한 가운데 도요타는 5만9144대를 판매해 10% 하락했다. 특히, 유로화를 사용하지 않는 영국 시장에서는 현대차가 7829대를 판매하며 29.5%, 기아차가 6596대를 판매해 9.3%의 성장을 기록해 도요타의 8140대에 앞섰다.

영국은 올림픽 등의 특수로 유럽 시장 가운데 자동차 판매가 청신호를 보이는 시장으로 현대차는 판매량 기준 8위, 기아차는 11위에 올라 도요타의 12위를 넘어선 성적을 보였다. 특히, 도요타는 영국에 공장을 운영하고 있어 고임금과 물가의 영향을 받지만 현대·기아차는 유럽의 기타 지역에서 제작해 수입한 차를 판매하고 있어 경영 실적에서는 더욱 내실을 갖췄다는 평가다.

한편, 25일 발표된 현대차의 1분기 실적도 내실 위주의 경영 성과를 그대로 보여줬다. 현대자동차의 1분기 연결 기준 매출액은 21조3671억원으로 작년보다 6% 늘어났고 영업이익은 1조8685억원으로 10.7% 감소했다. 현대차의 이번 실적은 지난 3일 일어난 리콜사태 대응 충당금과 1050원까지 떨어졌던 환율의 영향을 고려하면 견조한 수준으로 평가된다.

업계에서는 현대차의 영업이익 하락과 도요타 주가의 급상승을 두고 정부에서도 고민해야 한다는 주장도 제기됐다. 한 관계자는 “자동차 산업은 유관 산업분야가 많아 국가 경제에 미치는 영향이 크다”며 “일본이 노골적인 환율 정책으로 도요타를 지원하는 가운데 현대차가 해외에서 장기적 성장세에 불안감을 느끼는 것은 당연하며 이런 요소가 주가에 반영됐다”고 주장했다.

도요타에 대해서는 일본 정부의 경기부양책으로 인해 주가가 폭등했지만 판매는 부진해 과대평가됐다는 의견이 제시됐다. KB투자증권 신정관 애널리스트는 최근 보고서에서 “엔저에 대한 기대감과 도요타의 혁신 의지가 주가에 반영돼 주가가 지난해 9월 대비 76.4% 상승했지만 판매 실적은 중국, 일본, 유럽 등에서 마이너스로 돌아서며 전 세계 시장에서 -3.6%를 기록해 주가를 따라가지 못하는 상황”이라며 “주가 급등으로 도요타의 시가총액은 폴크스바겐, BMW, 벤츠의 시가총액을 합한 것과 유사할 정도로 높아졌다”며 “판매대수, 기술력, 브랜드가치, 중국시장 점유율 등을 고려하면 고평가됐다”고 전했다.

 이다일 기자 [e-mail]