메뉴 보기
KB증권은 시장 상황을 고려한 중단기 솔루션부터 장기 자산배분까지 고려한 투자 전략으로 보다 적극적으로 시장에 대응하길 희망하는 투자자를 위해 글로벌 자산배분 펀드 ‘KB 다이나믹 TDF 펀드’를 출시했다.
KB 다이나믹 TDF 펀드는 생애주기뿐만 아니라, 시장 변화를 적극 반영하는 액티브형 타깃데이트펀드(TDF·Target Date Fund) 상품으로 주식, 채권, 대체자산(부동산, 원자재 등)과 같은 다양한 자산에 투자하여 단순한 자산배분을 뛰어넘어 시장 상황에 따라 초과수익이 가능한 자산을 찾는 다이내믹 자산배분 전략을 수행하는 상품이다. TDF 상품이란 펀드매니저가 이용자의 은퇴 날짜에 맞춰 주식과 채권 비중을 조절해 운용하는 펀드다.
KB증권은 한국인의 생애주기 및 소득 환경을 현실적으로 적용하고, 전 세계 주식, 채권 및 대체자산 등에 골고루 투자하는 글로벌 자산배분 펀드로 경기 사이클 등 시장 상황을 반영해 위험자산 비중 조절 및 다변화된 스타일 투자를 통한 수익을 추구한다고 설명했다. 또한 시장 국면별 탄력적 운용 전략을 통해 사전적으로 위험을 관리하고 시장에 적극 대응하며 지역·국가별, 섹터·스타일·테마·대체투자 등에 선별 투자함으로써 초과수익을 추구한다.
투자 대상은 주식, 채권, 대체자산 상장지수펀드(ETF)다. 주식형 자산으로는 글로벌 대표지수 ETF를 활용한 자산배분을 통해 시장 수익률을 기반으로 함과 동시에 추세적 테마 및 시장 주도 섹터에 투자해 초과수익을 추구한다. 채권형 자산으로는 글로벌 채권 ETF를 활용한 글로벌 채권 배분 및 월간 배당분배금을 통해 인컴수익 추구, 하이일드 등 시장 테마와 인플레이션 등 리스크 헤지(위험 회피)를 위한 ETF 등에 투자하여 보다 안정적인 인컴수익 창출을 목표로 한다. 또 향후 높은 금리 수준과 낮은 성장이 예상되는 상황에서 자산배분 전략을 통해 리스크를 줄이고 안정적인 성과를 추구할 수 있다.
결과적으로 KB 다이나믹 TDF 펀드는 경기 사이클, 주가, 금리의 세 가지 변수를 복합적으로 고려한 다이내믹 자산배분 전략을 실시하는 글로벌 자산배분형 상품으로, 현재 글로벌 변동성이 높은 상황 속에서 다른 단일 자산에 투자하는 주식·채권형 펀드보다 안정적으로 성과를 가져갈 수 있으며, 전통자산인 주식, 채권 외에도 다양한 대체자산에 투자할 수 있어 수익 추구의 기회도 상대적으로 높은 펀드이다.
김재은 WM투자전략부장 상무는 “주식, 채권뿐 아니라 대체상품을 편입하는 적극적인 운용 전략으로 주가 하락기와 인플레이션 국면에서 방어적인 성과를 보였다”며 “연금자산 관리 및 적립식 투자 효과 등 자산 관리에 최적화된 상품”이라고 말했다. KB 다이나믹 TDF 펀드는 2030·2040·2050·채권혼합형 상품이 있으며, 투자 결과에 따라 원금 손실이 발생할 수 있다.
